不少银行发售创新理财产品 可转让理财吸引眼球

　　王乃玲图

海西晨报讯（记者 钟宝坤 沈楠楠）近来，银行理财产品收益率逐渐下滑，很多银行开始使出其他招数来吸引市民。记者了解到，为了让产品更具流动性，有些银行理财产品可随时买卖，而有的产品则可以转让。此外，有的银行为了短期揽客，理财产品收益出现“倒挂”现象。

可随时买卖让变现更容易

目前，银行发行的理财产品大多都有一定的封闭期，产品只有在到期后才能获得收益，无法随时申购与赎回。

记者了解到，不少银行去年就开始探索理财产品的流动性，比如华夏银行最近推出的增盈开放式无固定期限理财产品，产品收益实行T+0的计算方式，即客户申购或追加投资的资金当日开始参与到产品收益计算中；产品赎回(巨额赎回除外)实行T+1，即赎回的本金与收益于下一个产品工作日返还至指定账户。此前，浦发银行推出的“天添盈1号”开放式人民币理财产品就像货币基金一样，每个交易日工作时间均可申购、赎回，资金即时到账。

值得提醒的是，银行的这类理财产品虽然申购、赎回十分方便，收益率也比较稳定，但相较于活期存款及货币基金来说门槛较高，一般不会低于5万元。银行对不同级别的投资者也设置了不同的收益率档次，一般来说金额越大，收益率越高。同时，部分银行对于这类产品的赎回设定了巨额或者大额赎回情况的限制，如果超过限度，投资者的赎回申请可能被拒。因此，投资者如果着急用钱可提前赎回，以免发生资金取不出的尴尬。

可转让理财增强流动性

过去，大家去银行买理财产品，只能在到期后，才能获得本金和收益，无法随时变现。为了解决这个问题，不少银行开始实行理财产品的可转让业务，兴业银行、浦发银行之前就推出了该业务。转让时，买家需在网点完成开户，做好风险评估，双方签署转让协议，支付手续费，卖家就能把理财产品“变现”。

厦门某银行的工作人员介绍说，现在也不是所有理财产品都能转让，只有期限固定的稳健型理财产品才能变现，结构型理财产品因预期收益率不明确，风险相对较大，暂不能转让。

长短期产品收益“倒挂”

“同家银行的同一类理财产品在同等投资金额下，投资期限越长，收益不是应该越高吗？怎么反过来了呢？”记者走访厦门多家银行时了解到，当前，有部分银行推出的理财产品收益出现“倒挂”现象，短期产品受益率甚至高于长期产品。

昨日，记者登录浦发银行官网时发现，当前浦发银行在售的2016年第四十二期汇理财稳利系列Y计划、R计划、V计划都是5万元起售，期限分别为12个月、6个月、3个月，收益分别为3.00%、3.05%、3.10%。此外，民生银行“非凡资产管理35天增利第235期(电子银行专属)款”预期年化收益率4.10%，封闭期35天；而同一日起息、投资起点同样为10万元的“非凡资产管理双月增利第235期(电子银行专属)”预期年化收益率为4.05%，封闭期61天。

业内人士表示，出现理财产品收益“倒挂”现象，多是受市场利率持续下降的影响，“为了规避利率风险，银行会更加倾向于发售中短期理财产品，或是下调长期产品的收益”。

那是不是购买短期的理财产品更加划算呢？一国有银行理财经理告诉记者，未来银行理财产品的收益率可能还将继续小幅走低，对于投资者来说，购买中长期理财产品实际更为划算，可以提前锁定当前较高的收益，“购买短期理财产品到期之后再去续购，收益很可能会比之前有一定程度的下降”。